Em 2022, afetados por fatores como epidemias domésticas e inflação externa, a demanda química por produtos químicos exerce pressão de curto prazo, e os fabricantes nacionais sofrem com a pressão de desestoque no curto prazo. Ao mesmo tempo, a turbulência da situação internacional impulsionou a operação de alto nível com altos preços de energia, o que causou certa pressão sobre os custos upstream. Há uma diferenciação óbvia. Alguns materiais foram classificados e constatou-se que, nos últimos dois anos, os preços de alguns produtos dispararam 700%, e o espaço de mercado continuou a se expandir. Olhando para 2023, onde estão as oportunidades?
Os 700% aumentou em dois anos, os pedidos de matéria-prima estão programados para o próximo ano
LítioHóxido de ítrio: vários fabricantes a jusante foram adquiridos
Em uma situação de mercado de oferta e demanda restritas, o hidróxido de lítio foi adquirido rapidamente por fabricantes secundários.
O Grupo Yahua anunciou que sua subsidiária integral, a Yahua Lithium (Ya'an), e a Aisi Kai New Energy (Xangai), da SK, assinaram um contrato de fornecimento de hidróxido de lítio para baterias. A Ya'an Lithium garante que, de 2023 a 2025, fornecerá produtos da Aisi, com um fornecimento total de 20.000 a 30.000 toneladas.
A Aiscai também assinou o “Contrato de Vendas (2023-2025)” com a Tianyi Lithium e a Sichuan Tianhua para vender produtos de hidróxido de lítio de grau de bateria para a Aiskai a partir de 2023, sob o qual o contrato prevê entrega uniforme todos os meses e remessas anuais não excedendo o valor total acordado no contrato (dentro de ±10%).
Além das empresas de baterias, as montadoras também competem ativamente por óxido de hidrogênio e lítio. A Mercedes-Benz anunciou um acordo com a canadense-alemã Rock Tech Lithium. Em média, a primeira comprará 10.000 toneladas de hidróxido de lítio para baterias da segunda a cada ano, com uma transação de 1,5 bilhão de euros. A GM e a LIG New Energy e a empresa de tecnologia de lítio Livent assinaram um acordo de longo prazo para garantir a produção das principais matérias-primas para a fabricação de baterias para veículos elétricos. Entre elas, a Livent fornecerá hidróxido de lítio para baterias para a General Motors dentro de 6 anos, a partir de 2025.
Da perspectiva dos dados de mercado, combinados com o progresso atual do desenvolvimento dos recursos de lítio upstream, a construção de empresas de processamento de sal de lítio e a expansão de novas empresas de energia downstream, a oferta e a demanda de hidróxido de lítio ainda estão em um equilíbrio apertado, e espera-se que continue até 2023.
PVDF: aumento de 7 vezes no preço, é difícil preencher a lacuna de fornecimento
À medida que o mercado downstream continua a se aquecer, a lacuna entre oferta e demanda de PVDF para baterias de lítio continua a aumentar, e a capacidade de produção da matéria-prima R142B está sobrecarregada, o que representa um aumento significativo na oferta do mercado. O preço de mercado do PVDF para baterias de lítio subiu para 700.000 yuans/tonelada, quase sete vezes maior que o preço do início de 2021.
Devido à limitada capacidade de produção de baterias de lítio PVDF na China, e à impossibilidade de converter a capacidade de produção de PVDF comum em baterias de lítio PVDF em um curto período de tempo, a produção da matéria-prima R142B é rigorosamente controlada e expandida lentamente, resultando na lenta liberação da capacidade de produção de baterias de lítio PVDF domésticas. É difícil compensar isso. Com o aumento adicional nas vendas de veículos de nova energia no segundo semestre, espera-se que o mercado de PVDF em 2022 mantenha um estado de alta prosperidade, sustente os preços de PVDF e ajude as empresas de PVDF a aumentar ainda mais seu desempenho anual.
PVP: A data de entrega de alguns produtos será adiada para janeiro
Sob o impacto de conflitos geográficos e da crise energética, a capacidade de produção das gigantes químicas europeias diminuiu, os pedidos para empresas nacionais dispararam e fontes relevantes de fabricantes nacionais de PVP afirmaram que "os produtos relacionados a PVP da empresa têm um grande acúmulo de pedidos, e o prazo de entrega de alguns produtos foi adiado para janeiro do próximo ano".
Fontes relevantes de um fabricante de PVP afirmaram que a capacidade atual de produção de PVP dos fabricantes europeus diminuiu significativamente, e um grande número de pedidos internacionais começou a ser direcionado para empresas nacionais. Atualmente, a empresa possui uma carteira de pedidos de quase 1.000 toneladas de produtos de PVP, e a entrega de alguns produtos está prevista para o final do ano ou até mesmo para janeiro do próximo ano.
Indústria fotovoltaica: carteira de encomendas até 2030
A Daqo Energy assinou um Contrato de Compra com um cliente. O contrato prevê a compra de 148.800 toneladas de blocos de primeira qualidade Sun-level free-wash da Daqo Energy entre janeiro de 2023 e dezembro de 2027, com um valor estimado de compra de 45,086 bilhões de yuans. Desde 2022, a Daqo Energy assinou oito contratos importantes, totalizando cerca de 370 bilhões de yuans.
A Longji Green Energy e suas nove subsidiárias assinaram um contrato de compra de materiais de polissilício de longo prazo com a subsidiária da Daqo Energy, a Daqo New Energy, na Mongólia Interior. Segundo o contrato, o volume de transações de materiais de polissilício entre as duas partes, de maio de 2023 a dezembro de 2027, foi de 25,128 milhões de toneladas. O valor total deste contrato é de aproximadamente 67,156 bilhões de yuans.
A Shuangliang Silicon Materials (Baotou) Co., LTD., subsidiária integral da Shuangliang Energy Saving Co., Ltd., assinou o Contrato de Compra e Fornecimento de Polissilício com as partes relevantes. O contrato prevê a compra de 155.300 toneladas de polissilício pela Shuangliang Silicon Materials (Baotou) Co., Ltd. entre 2022 e 2027, com um valor estimado de aquisição de RMB 47,056 bilhões.
Atualmente, a indústria fotovoltaica chinesa ainda apresenta uma tendência de desenvolvimento relativamente boa. Nos três primeiros trimestres, a taxa de crescimento da indústria fotovoltaica ultrapassou 100%, e as exportações da indústria fotovoltaica ultrapassaram 40 bilhões de dólares americanos, com um crescimento anual de quase 100%. Desde o início deste ano, diversas empresas de silício listadas na bolsa têm anunciado com frequência grandes contratos e assinado mais de 10 pedidos de vendas de silício de longo prazo, cujo volume total excede 3 milhões de toneladas e o valor ultrapassa 800 bilhões de yuans. Cerca de 92% da produção da indústria de silício em 2022 foi bloqueada por empresas a jusante, e alguns contratos de longo prazo foram assinados até 2030.
Espera-se que novas pistas, como novos materiais e recuperação da demanda, surjam em 2023
Atualmente, a indústria química está migrando da produção em larga escala para a produção de alta qualidade. Novos materiais com baixa penetração nas empresas chinesas surgiram, e novos materiais, como silício, baterias de lítio, POE e novos materiais, estão sendo acelerados. Ao mesmo tempo, a demanda a jusante está sendo gradualmente ampliada. O impacto da epidemia em 2023 diminuiu gradualmente, e espera-se que a demanda acelere as oportunidades de investimento da nova linha.
Atualmente, os preços dos principais produtos químicos caíram e estão na faixa mais baixa. Em 2 de dezembro, o Índice de Preços de Produtos Químicos da China (IPCC) fechou em 4.819 pontos, uma queda de 7,86% em relação aos 5.230 pontos do início deste ano.
Acreditamos que a economia global deverá crescer de forma constante em 2023, e a economia doméstica, em especial, deverá iniciar uma nova fase de recuperação. O líder do setor alcançará crescimento de desempenho na fase de recuperação da demanda. Além disso, novas áreas, como novos materiais e recuperação da demanda, estão em franca expansão. Acelerar o lançamento. Para 2023, focamos em três categorias de produtos:
(1) Biologia sintética: No contexto da neutralidade de carbono, os materiais fósseis podem enfrentar impactos subversivos, e os materiais biológicos inaugurarão um ponto de inflexão com excelentes vantagens de desempenho e custo. Aplicações em larga escala em outras áreas, como a biologia sintética como uma nova forma de produção, devem inaugurar um momento maravilhoso, e a demanda do mercado deve se abrir gradualmente.
(2) Novos materiais: A importância da segurança da cadeia de suprimentos químicos é ainda mais destacada, o estabelecimento de um sistema industrial independente e controlável é iminente, alguns novos materiais devem acelerar a realização da substituição doméstica, como peneira molecular e catalisador de alto desempenho, materiais de adsorção de alumínio, aerogéis, materiais de revestimento de eletrodo negativo e outros novos materiais, a permeabilidade e a participação de mercado aumentarão gradualmente, espera-se que a nova trilha de materiais acelere o crescimento.
(3) Revelação da demanda imobiliária e do consumidor: Com a divulgação de sinais pelo governo para flexibilizar o mercado imobiliário e otimizar a estratégia de prevenção e controle de precisão da epidemia, a melhoria marginal das políticas imobiliárias, espera-se que a prosperidade do consumo e da cadeia imobiliária seja reparada, e espera-se que os produtos químicos da cadeia imobiliária e do consumidor sejam beneficiados.
Data de publicação: 20 de dezembro de 2022